Expensive Recursos Estrela dourada Stock pelos números

Os números podem mentir, mas eles são o melhor primeiro passo para determinar se um estoque é uma compra. Nesta série, usamos algumas métricas cuidadosamente escolhidas de tamanho até o verdadeiro valor de uma ação com base nos seguintes pistas:

Os atuais preços múltiplos
Primeiro, vamos olhar para "a maioria dos investidores favorito métrica a P /E ratio. Ele divide preço das ações da empresa pelos seus ganhos por ação (EPS) do menor, melhor
.

Então, nós vamos levar as coisas acima de um entalhe com um valor da empresa de métricas mais avançada para desalavancado fluxo de caixa livre. Isto divide o valor da empresa da empresa (basicamente, seu valor de mercado acrescido de sua dívida, menos o seu dinheiro) por sua desalavancado fluxo de caixa livre (seu fluxo de caixa livre, acrescentando volta os pagamentos de juros sobre a sua dívida). Como o P /E, quanto menor este número, melhor.

Os analistas argumentam sobre qual é o lucro mais importantes ou fluxo de caixa. Quem se importa? Uma boa compra idealmente tem baixos múltiplos em ambos.

Golden Star Resources tem um rácio P /E de 51,8 e uma relação /FCF de 18,5 EV ao longo dos últimos 12 meses. Se esticar e comparar avaliações atuais para as médias de cinco anos para o lucro e fluxo de caixa livre, o Golden Star Resources tem P negativa /E e rácios EV /FCF

A proporção. Um ano abaixo de 10 para ambas as métricas é ideal. Para uma métrica de cinco anos, sob 20 é ideal.

Golden Resources Estrelas é zero para quatro em bater as metas ideais, mas vamos ver como ele se compara contra alguns concorrentes e colegas da indústria.

A consistência dos ganhos passados ​​e fluxo de caixa
Uma companhia ideal será consistentemente forte em seus lucros e geração de caixa.

Nos últimos cinco anos, a margem de lucro líquido Golden Star Resources 'variou de -35 por cento a 23,6 por cento. Nesse mesmo período, desalavancado margem de fluxo de caixa livre variou de -134,4 por cento para 17,6 por cento.

Como esses números se comparam com as dos colegas da empresa? Veja por si mesmo

Além disso, nos últimos cinco anos, o Golden Star Resources tem computados até três anos de resultados positivos e dois anos de fluxo de caixa livre positivo.

A seguir, vamos descobrir

Quanto crescimento podemos esperar
analistas tendem a exagerar comicamente suas estimativas de crescimento de cinco anos. Se você aceitá-los pelo valor de face, você vai pagar a mais para as ações. Mas enquanto você definitivamente deveria ter prognósticos dos analistas com um grão de sal, eles ainda podem fornecer um ponto de partida útil quando comparado com números similares de rivais mais próximos de uma empresa.

Vamos começar por ver o que esta empresa fez mais de Nos últimos cinco anos. Nesse período de tempo, o Golden Star Resources colocou algumas perdas que tornam sua taxa de crescimento EPS sentido. Enquanto isso, os analistas de Wall Street esperam taxas de crescimento futuras de 132 por cento Restaurant  .;