Estratégias de negociação para um mercado de urso

No meu último artigo que eu escrevi sobre estratégias de negociação que você pode usar em um mercado de urso. Estamos ouvindo muito ultimamente sobre ser 'bearish' nestes mercados atuais, mas vale a pena considerar como você pode usar as tendências para ajudá-lo com suas decisões de negociação, mesmo durante estes tempos difíceis de negociação.

No meu último artigo que escrevi sobre estratégias de negociação que você pode usar em um mercado de urso. Estamos ouvindo muito ultimamente sobre ser 'bearish' nestes mercados atuais, mas vale a pena considerar como você pode usar as tendências para ajudá-lo com suas decisões de negociação, mesmo durante estes tempos difíceis de negociação.

touro Secular vs secular bear market

Antes de tudo, it &'; s tomar nota pena de se nós &'; re em um secular versus uma tendência cíclica. Isso fará uma diferença, porque enquanto uma tendência cíclica pode durar anos, uma tendência secular podem durar décadas.
A maioria dos analistas acha que estamos em um mercado de urso secular. Isso significa que nós podemos ver uma tendência de queda que poderia ter lugar ao longo de décadas

No entanto, ele &';. Não é toda a desgraça e melancolia. Mesmo dentro deste mercado de urso secular, estamos propensos a ver um número de touro eo urso tendências cíclicas. E que &'; s onde você pode encontrar oportunidades nessas tendências cíclicas mais curtos para fazer algum dinheiro. Você apenas tem que saber como identificar as tendências.

Então, para recapitular, uma tendência secular é a grande tendência de longo e uma tendência cíclica é a tendência mais curto dentro da tendência secular primário.

EU   ; mercado mercados e urso cíclica

It &'; s pena olhar para os livros de história para ver como mais curtos mercados de urso cíclicas de tendências garimpou para fora

O maior mercado de urso cíclica foi 1929-32 que viu. . uma queda de cerca de 90% no índice Dow Jones Industrial Average (DJIA)

Foram também ter mercados nos seguintes períodos, que viu perdas de cerca de 50% para o DJIA:

1937- 38

1981-82

2007-09

1973-74.

O mercado mais longo urso era 1946-1949, que viu perdas de cerca de 25% .

E para o ano entre 1973-1974, vimos um urso mercado interessante. Esta foi uma época onde os lucros a cada trimestre cresceu e ainda o mercado de ações despencou 56%.

A história do Japão e do mercado secular urso

Outra lição interessante da história foi a experiência japonesa na década de 90 . Que &'; s onde vimos um urso mercado secular longo prazo

Desde o pico do mercado de ações em 1992 para os pontos baixos recentes em 2011, &';. Vi Japão perder 80% em valor em sua sharemarket. Embora esta seja uma estatística preocupante, também tem havido potencial para ganhos maciços. Here &'; s como …

Aproveite os touros cíclicas

Durante mercados de longo prazo seculares urso, um buy and hold estratégia raramente funciona. Que &'; s porque durante esse tempo, o mercado pode perder 80% em valor como aconteceu no Japão na década de 90. Mas mesmo nesse mercado de urso secular, houve enormes mercados de touro cíclicos. No caso do Japão, por exemplo, o maior rali foi um impressionante 125% 2003-2007.

Para tirar proveito dos mercados de touro cíclicas, a chave é ter um método para identificar estes pontos de viragem touro.

Torneamento pontos usando médias móveis

A mais longo prazo média móvel, como a média móvel de 200 dias, é uma ferramenta útil para identificar pontos de viragem. Este indicador só dá bons sinais em um mercado com tendência (onde o mercado está se movendo para cima ou para baixo). Ele não funciona em um mercado não-trending (onde o mercado se move lateralmente).

Você pode identificar um mercado para os lados ou não trending utilizando métodos visuais, ou seja, ao olhar para os picos de preços em torno dos mesmos níveis .. e calhas ao redor dos mesmos níveis

Como alternativa, um sistema de média móvel tripla pode ser usado

Triplo movendo nbsp &média;

Para identificar um ponto de viragem usando triplo movimento indicadores médios , por exemplo, você pode traçar um 50 dias, 100 dias e uma média móvel de 200 dias.

Se todos os três períodos de tempo mostrar os preços se movendo na mesma direção, o mercado está tendendo. Se não, então ele &'; não é uma boa idéia usar um indicador de tendência, como média móvel de 200 dias.

200 dias de média móvel

Mas em casos como agora, onde você pode ver uma clara tendência descendente, em seguida, uma média móvel de 200 dias pode ajudar.

Quando a linha de preço se move acima do 200 dia linha média móvel, que normalmente sinaliza um sinal de compra. Se a linha de preço se move abaixo a 200 dias linha média móvel, que normalmente sinaliza um sinal de venda.

Apenas lembre-se, como outras técnicas, incluindo análise fundamental, a análise técnica não é uma ciência exata, mas pode ser útil para usar probabilidade de entrar e sair das posições.

Rodar pontos usando P /E ratios

Durante um mercado de touro secular, um rácio P /E maior é esperado. No entanto, durante um mercado de urso secular, os rácios P ​​/E de fundo para fora em níveis de depressão-like.

O rácio médio P /E da sharemarket australiano no último mercado de touro secular, de 1982-2011 foi de 15,1. O índice P /E atingiu um pico de 22,8 em 1994.

Durante o último mercado de urso secular na Austrália 1.969-1.982, os rácios P ​​histórico /E de fundo em 5,4 em 1974. A /E rácio médio P para o Australian mercado foi de 8,4 em relação ao período 1974-1981.

Assim, enquanto os comentaristas estão ocupados dizendo que as avaliações são baratos para o mercado, é preciso considerar que, sim, eles podem ser mais barato se o mercado estava em um mercado de touro secular . Mas se você acha que &';. Re em um mercado de urso secular, em seguida, as valorizações são realmente muito caro

Mesmo para investidores fundamentais de longo prazo, torna-se importante para determinar o tipo de condições de mercado que dominam descobrir qual é a média mais adequado. E agora, nós apenas temos que esperar e ver o caminho que o worm vai virar Restaurant  .;